seguro de hipoteca confidencial, ou PMI, é geralmente um requisito para compradores de casas que não têm um pagamento de pelo menos 20% do valor casas. Este seguro protege o credor e abrange os credores custar se o mutuário foi para o padrão sobre a hipoteca. Para muitos proprietários primeira vez PMI é a única opção, mas os emprestadores vieram acima com maneiras criativas evitar PMI.
Em algumas circunstâncias PMI podem ser evitadas usando algo chamado um piggy back hipoteca onde o mutuário tem um empréstimo para 80% do preço de compra e um outro empréstimo para os restantes 20%. Esta segunda hipoteca geralmente tem uma taxa de juros muito mais elevados e pode ser um empréstimo de taxa ajustável. Há também uma forma híbrida desta estratégia, onde o mutuário tem um pagamento de 5%, tornando o segundo empréstimo em 15% eo primeiro empréstimo de 80%.
Com o sobreposto hipoteca, os mutuários foram capazes de deduzir os juros de ambos os empréstimos em seus impostos de renda federais e estaduais.
Se você está pagando atualmente PMI, pode ser difícil para cancelar. A lei federal exige que um credor cancelar o seguro PMI uma vez que o equilíbrio da carga atinge 78% do valor do empréstimo original. Esta lei não se aplica a empréstimos de FHA, em que o mutuário paga PMI para a vida do empréstimo. PMI também pode ser cancelada se o valor da propriedade aprecia o suficiente para que o saldo do empréstimo é de apenas 80% do valor do imóvel.
Neste caso, o mutuário teria de entrar em contato com o credor e pedir que o PMI sejam cancelados com base na valorização do imóvel. Muitas vezes, o mutuário é obrigado a pagar por uma avaliação da propriedade para determinar se o valor é suficiente para cancelar o seguro.
Desde 2007, os mutuários que especificam os seus impostos federais pode deduzir o custo de PMI. Isso só se aplica às hipotecas originadas após 2007 e exclui hipotecas feitas antes dessa data.
A capacidade de deduzir PMI tornou o sobreposto hipoteca muito menos comum uma vez que o incentivo fiscal de dedução PMI é uma opção mais atraente do que a segunda hipoteca juros mais elevados.